Laut About.com besagt die Quantitätstheorie des Geldes, dass die Geldmenge in einer Volkswirtschaft das Preisniveau bestimmt und Änderungen der Geldmenge zu proportionalen Preisänderungen führen. eine gegebene prozentuale Änderung der Geldmenge führt zu einem entsprechenden Inflations- oder Deflationsniveau.
About.com gibt an, dass das Konzept normalerweise mithilfe einer Gleichung eingeführt wird, die als Niveauform bekannt ist und Geld und Preise mit anderen wirtschaftlichen Variablen in Beziehung setzt. In dieser Gleichung ist die Geldmenge multipliziert mit der Geldgeschwindigkeit gleich dem Preisniveau multipliziert mit dem Niveau der realen Produktion einer Volkswirtschaft. Der erste Teil der Gleichung stellt den Gesamtwert der Produktion in einer Volkswirtschaft in Dollar (oder einer anderen Währung) dar. Da die Produktion mit Geld gekauft wird, liegt es nahe, dass der Dollarwert der Produktion gleich der verfügbaren Währung multipliziert damit ist, wie oft die Währung den Besitzer wechselt.
Laut Economic Times wird die Theorie von den meisten Ökonomen akzeptiert. Keynesianische Ökonomen und andere aus der monetaristischen Schule der Ökonomie haben die Theorie kritisiert und behauptet, dass sie kurzfristig scheitert, wenn die Preise klebrig sind und die Geldgeschwindigkeit nicht konstant bleibt. Trotzdem ist die Theorie sehr angesehen und wird verwendet, um die Inflation auf dem Markt zu kontrollieren.