Drei Hauptbeispiele für Faktormärkte sind Arbeit, Land und Kapital. Diese Faktoren sind erforderlich, um eine Ware oder Dienstleistung zu produzieren und können in kleinere Einzelfaktoren wie die verschiedenen natürlichen Ressourcen, die werden aus dem Gesamtfaktormarkt Land abgeleitet. Arbeit kann auch in die Faktormärkte der ungelernten Arbeitskräfte, der Facharbeiter und der unternehmerischen Fähigkeiten unterteilt werden, die erforderlich sind, um die Unternehmen zu besetzen und zu gründen, die ein Gut oder eine Dienstleistung produzieren.
Die benötigten Produktionsfaktoren werden von den produzierenden Unternehmen auf den Faktormärkten eingekauft. Nahezu alle für die Produktion benötigten Ressourcen und Dienstleistungen können als Teil des Faktormarktes betrachtet werden, wenn sie während des Produktionsprozesses eingetauscht werden. Die Grundeinheit des Handels innerhalb des Faktormarktes Arbeit ist der Lohnsatz. Neben Produktionsressourcen wie Wasser, Erdgas und Mineralien ist Kapital eine dringend benötigte Produktionsressource, für die die Handelseinheit der von den Kreditgebern berechnete Zinssatz ist.
Faktormärkte unterliegen der gleichen Dynamik wie die Märkte für die produzierten Güter, für die sie benötigt werden. Da Nachfragekurve und Preiselastizität des Endprodukts dessen Nachfrage und Marktpreis verändern, werden auch die für dieses Produkt erforderlichen Faktormärkte beeinflusst. Die Interaktion zwischen Produktionsmärkten und den zugehörigen Faktormärkten spiegelt das ökonomische Prinzip der abgeleiteten Nachfrage wider.
