Inflation, insbesondere eine hohe Inflation, erhöht sowohl die Gewinne als auch die Geschäftskosten und bedeutet eine höhere Nachfrage nach Produkten zu höheren Preisen und einen angespannten Arbeitsmarkt mit steigenden Löhnen. Investopedia berichtet, dass Inflation "nicht an sich gut oder schlecht ist".
Inflation liegt vor, wenn die Preise höher sind als zuvor. Der Gouverneursrat des Federal Reserve Systems berichtet, dass eine Inflationsrate von 2 Prozent dem Auftrag der Federal Reserve nach maximaler Beschäftigung und stabiler Rentabilität entspricht. Diese geringe Inflation stellt sicher, dass die Wirtschaft wachsen kann und die Geschäfte rentabel genug sind, um die Belegschaft zu halten und schrittweise auszubauen.
Inflation über 2 % kann eine "Inflationsspirale" auslösen. In dieser Situation werden die Preise durch die steigende Verbrauchernachfrage in die Höhe getrieben. Unternehmen sind profitabel und stellen aggressiv ein, um die Produktion an die Nachfrage anzupassen. Enge Arbeitsmärkte führen zu Lohnerhöhungen. Dies führt zu höheren Lebenshaltungskosten mit höheren Mieten, Eigenheimwerten, Verbraucherpreisen und Rohstoffpreisen. Dies stellt eine weiter gestiegene Nachfrage nach Produkten und Dienstleistungen dar, die auch die Preise erhöht und den Unternehmensgewinn weiter erhöht. Diese gestiegenen Unternehmensgewinne führen erneut zu mehr Neueinstellungen, was weiterhin Inflationsdruck auf Löhne und Preise ausübt. Das Branchenverzeichnis beschreibt dies als "Verstärkung des Feedbacks eines Teufelskreises".